6 EVA 对浦发银行业绩评价的启示
通过以上对浦发银行的业绩进行分析，得出 EVA 作为一种先进的银行业绩评价指标体系，不仅能够提高银行的经营业绩，发挥员工的积极性，还可以充分利用各种资源，在银行业中具有广阔的前景。当前经济大背景下，新兴商业银行的崛起和现有商业银行的转型创新，以及国际强势外资银行的注入，对浦发银行的生存与发展都形成挑战，如何构建有效的业绩评价体系对于浦发银行的发展具有重要作用。为了实现自身进步，浦发银行必须通过不断实践，提高经营效率，改善内部环境，建立科学的业绩评价管理体系，从而提高浦发银行在市场上的整体竞争水平。
6.1 以 EVA 为导向提高浦发银行经营业绩
EVA 作为一种国际先进的企业价值评价管理理念，已经受到国际知名银行花旗银行、渣打银行等的青睐，我国商业银行也在积极尝试引入这种价值管理体系，并不断实践和完善[46]
.EVA 业绩评价体系的 4M 功能，不仅为银行业绩评价提供了指标选择，更是提供了一种全面的财务管理系统和激励制度，给我国商业银行带来了一场业绩评价管理的革命，对提高商业银行的效率和效果产生激励作用。鉴于 EVA 业绩评价体系的优势以及其在外国商业银行的成功运用，浦发银行应积极实施以 EVA 为导向的绩效评价体系，使其业绩能够得到科学、真实的评价，实现银行价值最大化，并同时借鉴国外银行的先进经验，扬长避短，实现银行整体价值最大化的目标，提高浦发银行的持续发展能力。
6.1.1 把 EVA 业绩管理上升到战略理念
EVA 不仅是业绩评价指标，还是企业的经营战略理念，企业价值最大化是当前经济社会中商业银行经营追求的目标，同时也是对管理者工作考核的综合、合理的标准。
浦发银行为了实现价值最大化这一目标，一方面要加强对 EVA 的认识，推行 EVA 战略理念，另一方面要在完善 EVA 管理思想的前提下全面建立 EVA 业绩评价体系，把其放在战略管理的高度，指导浦发银行的日常经营活动，并在运用 EVA 的过程中结合原有的财务管理理念，发挥其合力作用。
将 EVA 业绩管理上升到战略理念，首先，对浦发银行高层管理者进行培训，在得到管理层的支持和认可后，才能将 EVA 理念广泛推进到银行各个经营管理部门中，合理配置资源，实现资金高效运转。其次，银行制定具体的战略计划时，运用 EVA指导管理层在经营管理过程中注重风险与收益的关系，合理确定各部门经营目标以及奖惩措施，重视产品的创新与研发，加大对有潜力项目的投资等[47]
.再次，EVA 作为全行战略理念，管理层有必要组织员工进行培训，使 EVA 理念深入人心，成为员工日常工作的指南针，使每位员工都能将企业价值提升作为其工作的最终目标，并促进 EVA 方法日趋完善，实现个人和部门目标与企业价值最大化目标的高度统一。
6.1.2 充分发挥 EVA 的基本功能。
浦发银行将 EVA 作为一种业绩评价指标评价其经营业绩，不仅要客观全面地对银行经营业绩进行评价，更应该从 EVA 方法的 4M 体系出发，发挥其作为管理方法的各项基本功能，全方位提高银行的经营业绩和价值。除本文着重介绍的 EVA 业绩评价功能外，其他三部分功能即激励机制、思想理念和管理体系对于银行的发展也具有重要的作用。以 EVA 为战略指导思想，建立科学的 EVA 业绩评价体系，包括了从战略决策到日常运作等各方面，优化银行内部资源配置，调动全行员工的积极性，使管理者在制定经营策略时有据可循，并能够做到及时准确地把控风险。此外，由于基层员工与高层战略思想接触较少，不了解 EVA 的思想理念，单纯的考核指标难以真正起到作用，因此，在员工培训过程中应将 EVA 理念与浦发银行的企业文化相结合，将以 EVA 为核心的业绩评价理念贯彻到银行的每一个角落，例如可以通过实例讲解具体工作中的产品、贷款担保方式、利率浮动幅度等对银行经济增加值的影响。总之，充分发挥 EVA 的基本功能，从全行经营目标到每一个成员的工作目标都统一于实现银行价值最大化。
6.2 加强经济资本的管理
浦发银行在日常经营管理中，对风险的防范与应对会对整体业绩评价产生极大的影响，EVA 业绩评价方法可以弥补传统方法对风险忽略的缺陷。加强对风险的管理和控制，应当加强经济资本管理，优化经济资源配置，将经济资本分配到各个业务部门，并作为其考核依据。因此，加强经济资本管理也是实现浦发银行战略发展的重要手段。
6.2.1 逐步完善资本计量
在计算和运用 EVA 指标时，引入对风险的考量，客观反映出风险对于浦发银行经营过程和经营成果的影响，以及对整体价值评价的影响，能够有效提高其业绩评价的客观性和有效性。银行面对的风险包括市场风险、信贷风险、操作风险、流动性风险等，相比企业而言，其所处的风险环境较复杂，需要有专门的资本金来弥补由这些风险引发的预期损失和非预期损失。预期损失是被提前考虑到日常经营成本中的，在财务数据中有具体体现和准确的计量方法，不容易引起银行的意外损失。而非预期损失是预期损失之外的部分，具有很强的不确定性，弥补这部分损失就需要经济资本，应对经济资本进行准确计量和管理，从而完善对风险的计量。由于我国商业银行风险意识较为薄弱，没有形成完善的风险信息数据收集和计量机制，对信用风险、市场风险、操作风险经济资本的计算只能采用最简单的系数法，无法准确计量非预期损失，导致对经济资本的计量出现偏差，使非预期损失无法客观地被考虑在内。因此，合理量化经济资本，完善风险计量机制，为浦发银行应用 EVA 指标进行业绩评价提供准确的依据。
6.2.2 科学分配经济资本
在上述对经济资本进行科学计量的前提下，浦发银行应当针对其不同风险的发生概率及其分布情况，科学地分配经济资本。要做到管理者对银行上下进行非预期风险评估，判断各部门的风险承受额度，确定经济资本的分配比例，将非预期风险带来的损失降到最小。
借鉴西方商业在分配经济资本上的经验，结合我国商业银行在风险判断和计量方面缺乏的实际情况，浦发银行可以尝试采用基本系数法进行经济资本分配。首先要遵循风险收益匹配原则，制定合理的非预期损失与经济资本分配系数的配比，依据业务占用经济资本的高低程度，为其提出不同的资本回报率要求。其次要通过经济资本突出业务导向。在基本系数确定的前提下，对于经营过程中出现的有利于银行长远发展的临时、急需业务，以及即将落后的产品或业务，依据实际情况适当改变其经济资本分配系数，从而实现将经济资本分配与银行实际经营和发展要求相结合，提高经济资本的配置效率。
6.3 EVA 和平衡计分卡相结合
为了进一步完善 EVA 业绩评价体系，克服其自身局限性，浦发银行可以将 EVA业绩评价体系与平衡计分卡相结合，把 EVA 评价指标计入平衡计分卡，实现二者的相互补充与结合，综合建立财务、客户、内部流、学习成长多维度的业绩评价体系。
这种结合能够帮助 EVA 从针对单一财务指标到非财务指标实现平衡跨越，有利于客观、科学衡量银行绩效的同时实现其长远战略发展[48].但 EVA 与平衡记分卡相结合的模式具体操作起来较为复杂，关系到多方改变与尝试，需要在实践中长期讨论与完善。
6.3.1 EVA 的局限性
随着 EVA 业绩评价体系在企业和银行中的广泛运用，使企业价值评价模式产生巨大变革，基于我国商业银行区别于普通企业的特殊性，即受外界非经济因素影响较大，EVA 在银行业绩评价方面发挥了巨大作用。但实际中，银行的价值评价内涵极其丰富，在驱动因素上也非常复杂，同时 EVA 也无法反映诸如客户、宏观经济政策等外部要素对银行业绩的影响，因此，EVA 不适合成为浦发银行唯一的价值评价工具。
例如，EVA 只是财务指标，无法对客户、无形资产、品牌价值做出准确量化；EVA很难反映不同规模银行之间和部门之间的差异；不能完全反映银行的风险，也无法体现管理人员对风险的应对情况等等。因此，浦发银行应当根据自身经营特点，把 EVA评价方法与其他业绩评价方法结合起来，取其所长，避其所短，建立起一套科学、完善的业绩评价体系，实现浦发银行的长远发展。在此可以尝试将 EVA 与平衡记分卡相结合。
6.3.2 EVA 与平衡计分卡有效结合
根据上述 EVA 局限性，对比平衡计分卡，后者是站在战略高度的综合业绩评价方法，其将财务指标与非财务指标有机结合在一起，主要从财务、客户、内部流程、学习成长这几个维度对企业进行评价。平衡计分卡作为一种已经过企业广泛认可的业绩评价方法，同样适用于商业银行。EVA 与平衡记分卡的连接点在于，EVA 侧重从财务指标方面评价银行业绩，而平衡计分卡多个评价角度中包含了财务指标，EVA 能够发挥其完善的财务指标评价优势，对平衡计分卡是一种完善与补充，同时平衡计分卡对于 EVA 能够起到扩大和完善非财务指标评价的作用，二者取长补短，发挥各自优势，结合形成一套完善的银行业绩评价体系。
浦发银行在实施 EVA 与平衡计分卡相结合时，可以从以下几方面进行：第一，在运用 EVA 指标反映银行经营水平时，可以同时考虑净资产收益率和成本收入比率，参考国际一般要求对这两个相对比率数据进行评价，注重收益的同时进行成本管理，有助于银行业务水平的提升。第二，银行业的特殊性很大程度上反映在风险方面，可以通过不良贷款率，资产负债率等对其进行风险管理和控制。第三，运用平衡计分卡对非财务指标的考核，包括客户、学习和成长，充分体现银行在服务方面对于客户的关注程度，以及内部员工的自身学习提高和激励制度，例如客户满意度和绩效激励、股权激励等。
将 EVA 与平衡计分卡相结合，注重财务指标与非财务指标，构建一种科学、合理、完善的业绩评价体系，在科学衡量浦发银行业绩的同时，达到有效避免管理者短期行为的目的，使管理者以银行价值创造为核心不断提高浦发银行综合竞争力，实现其持续发展和长期价值提升[49].
6.4 建立强大的信息系统
浦发银行在实际应用 EVA 业绩评价方法时，由于其实施 EVA 体系时间较短，缺乏经验，以及不完善的管理信息系统导致的数据计算与提供速度慢、准确性低，导致其在推行 EVA 时遇到一定的阻力。EVA 业绩评价指标在数据收集和计算过程中需要运用到大量的数据，引入管理信息系统能够为 EVA 指标计算提供准确、快速的信息支持，包括经济资本的计量和分配数据、费用分摊数据、内部转移收支数据等。同时，银行管理信息系统的建立还能够帮助营销人员、管理人员根据特定模型计算出的项目资本占用率和回报率，判断某项业务的价值，给相关人员的决策提供依据。因此，加快推进浦发银行管理信息系统的建立与完善，为 EVA 的广泛运用与发展提供技术支持。
6.4.1 建立初始业务系统
目前，由于 EVA 在我国银行业的运用还没有普及，商业银行对 EVA 业绩评价体系的应用刚刚起步，管理信息系统的建立也不完善，无法为 EVA 提供强大的数据资源，数据计算也不够准确，与发达国家之间存在一定的差距。例如本文中计算 EVA指标时用到的 β 值，国外上市银行会对其定期随股票情况对外公布，也会建立自己的数据库专门统计这些指标，同时各个银行都建立了一套通用的体系，为自身 EVA 指标计算提供了强大的数据支持，也为不同银行之间的比较提供了统一的平台。浦发银行应当与其他商业银行一起，建立统一的初始业务系统，形成全行业数据库，为商业银行共同的经济资本计量、成本费用分析、风险测算提供统一的标准和业务流程，为各商业银行 EVA 业绩评价指标提供准确数据支持的同时，还能够对比其他银行，结合自身经营特点，比较总结优点与不足，借鉴其他银行的优势之处，从而促进整个银行业的价值提升[49].
6.4.2 建立覆盖全行的管理信息系统
EVA 业绩评价体系具有强大的功能，只要有准确、完整的相关数据指标和计算模型，EVA 能够将其业绩评价的功能从高层管理者到分支行、责任中心、部门、个人甚至产品等各个方面发挥作用，其详细的业绩成果都能被准确计算衡量，实现信息透明与全覆盖。因此，浦发银行需要尽快建立科学的信息平台，着眼于机构、部门、客户、产品、个人五大中心，涉及资本成本管理、员工薪酬管理、人力资源管理、产品贡献率等众多内容，并注重这些内容之间的联系与相互作用。同时，先进的管理信息系统不仅能够提高浦发银行经营管理水平，还能够辅助风险管理。在将 EVA 全面运用于浦发银行内部的管理体系下，科学运用 ERP 系统、内部评级系统、数据仓库等提高EVA 的计算效率和准确度，根据不同部门的特点，利用进一步细化的技术手段和计算方法，可以很容易计算出所有层级的 EVA 值，针对不同 EVA 值反映出的经营成果对各层级进行调整、修正决策，并突出 EVA 值较高的部门，确立其高贡献率的地位，发挥优势和强势项目，提高浦发银行核心竞争力。
此外，在建立适应 EVA 要求的管理信息系统时，要根据 EVA 的特点注重管理信息系统的科学性和可操作性，依据浦发银行的经营信息和经营方式等特点，在实践中不断完善 EVA 计量模型，协调改革中各方出现的矛盾与冲突，实现管理理念的转变，进一步完善 EVA 业绩评价体系，使业绩考核落到实处，提高考核的质量和效率[50].
