第3章 J汽车金融公司的主要风险分析
3. 1 J汽车金融公司当前面临的问题分析
3.1.1 公司当前主要经营范围
参照我国汽车金融公司的管理办法中的相关规定:汽车金融公司可以从事的人民币业务包括:1、接受境内股东单位3个月以上期限的存款;1、提供购车贷款业务;3、办理汽车经销商采购车辆贷款和运营设备贷款(包括展示厅建设贷款和零配件贷款以及维修设备贷款等);4、转让和出售汽车贷款应收款业务;5、向金融机构借款;6、为贷款购车提供担保;7、与购车融资活动相关的代理i化误;8、经中国银行业进度管理委员会批准的其他信贷业务。
J汽车金融公司依据以上规定,在中国没有开展任何的存款业务,从事贷款业务的资金来源除了 J汽车集团与合作银行5亿元的注册资金外,主要是通过银行间借款来完成。目前开展的业务主要有批发贷款和零售贷款。批发贷款是向特许的经销商提供库存融资。零售贷款是向购车客户提供贷款。
批发贷款的对象是汽车经销商,其在建4S店或向厂家交保证金,汽车经销商自有资金不足,往往向金融机构借款。汽车厂家(汽车销售公司)做担保,经销商,汽车金融公司和汽车销售公司签订三方协议,为经销商提供融资。经销商通常用车辆合格证做抵押向汽车金融公司做短期的融资,通常为90天,最长不超过180天。
零售贷款的对象主要是自用的终端客户,在经销店购车是,购车客户决定贷款,由经销上在网上提交申请,J汽车金融公司接到经销商提交的申请后,有经销商服务专员在一个工作日内对该申请进行审核,审核内容包括三个方面:意识申请材料依据清单是否完备,而是核查贷款人身份证件的真伪及信贷记录;三是检查资产条件,核查车辆的车型,价格,数量,贷款金额等是否符合贷款要求。客户信息信息递交后,由信贷分析员对递交的材料对客户还款能力及还款意愿作出初步判断。最后根据公司的信贷评分系统,即对客户的工作、家庭、支出等等情况的不同,加总评分并作出最终的审批。贷款批准后的一个工作日内,J汽车金融公司会将合同寄往客户,并在购车经销商出签署汽车贷款抵押合同。客户向经销商支付首付款,经销商开具汽车销售发票,到当地车辆管理所上牌,提客户购买车辆保险,第三者强制责任险等相关事宜。经销商将相关单据原件全部交付给J汽车金融公司的代理机构,凭借贷款抵押合同首页、发票、保单、车辆登记证首页、个人划款委托授权书复印件,汽车金融公司就可以将贷款金额支付给经销商,经销商收到款项拨付函后,即可允许客户提车。J汽车金融代理机构将客户所购车辆的相关单证拿到当地的车辆管理所做抵押登记,以防止客户将汽车变卖并违约的情况发生。
J汽车金融公司拟幵展的工作是对二手的购买提供消费信贷,属于零售贷款的业务范围,当前虽然其二手车保值性能较高,但二手车业务量不大,因此暂时没有开展。
J汽车金融公司成立之前与多家银行合作,获得融资,例如,其与中信银行合作获得50亿,针对库存车的授信额度,为经销商提供库存融资服务。因此在经销商库存融资领域,J汽车金融公司已经积累了一定的业务基础,为分布在中国的30多家经销商提供过库存融资方面的业务。由于该业务属于汽车金融中的优质业务,也同时面临银行等直接激烈的竞争。
3.1.2 公司在风险管理方面面临的主要问题
首先是业务风险管理体系是否完善,需要一次彻底的检查。
由于从2011年开始,汽车销售商由于扩张速度较快,单店运营资金占用量大,随着市场竞争的加剧,盈利能力下降,造成部分经销商退网,现有的风险管理体系,是主要依靠销售公司和经销商提供的资料,对风险进行一次审查;针对经销售库存融资的管理,当前的风险管理是否有足够的准备。
第二是作为一家新成立不久的汽车金融公司,与其它合资企业的汽车金融公司不同,J汽车金融公司在国外没有经营过汽车金融公司,并没有足够的风险管理的模型可供借鉴;另外个人零售业务的风险,公司风险评分系统初步建立起来,但在信贷审批过程中,仅作为参考,主要还是依靠风险信贷评估人员的个人风险偏好来判断,在审批的最后环节,由于受公司业绩指标的影响,风险信贷评估人员对违约的风险判断会松懈。
第三是在风险的管理方面,该如何有效的借助合资方的风险管理的强项,快速的建立起J公司的风险管理核心能力?
由于J汽车金融公司引入一家国内的银行互相投资50%的股权建立,因此在金融监管政策解读方面,更多的依靠国内的银行的解读来进行设立,在授信过程中,汽车金融公司的风险评估过程是否适当,能否体现出汽车金融公司在授信方面快捷,专业化的特点。
由于当前汽车金融行业的融资方式主要是银行间的拆借,因此借助与国内银行间的合作,J汽车金融公司在国内看展融资方面形成优势,既是当前国内经济增长速度逐步放缓,整体的融资环境与前几年相比有很大的不同,例如今年上半年出现的钱荒现象,有了这层合作,可以有效的防御融资环境的变化带来的风险。但同时,二者的磨合对双方都是考验。
第四J汽车金融公司当前的组织架构及流程是否有效的保证风险管理的独立性,能否有效的带动公司内外部资源更积极主动的参与到风险的管理中,当前的风险管理需要在哪些方面再强化。
第五如何在公司内部构建一个良性循环的风险管理体系,例如当前风险管理现状如何有效的进行评估,如何全面的对风险进行归集和分类,如何针对这些风险采取有效的措施。因此公司决定对风险管理现状应用全面风险管理的框架做指导,进行快速的项目评估,寻找有效提高风险管理水平的办法。
